Футпринт – это отображение на графике совершенных сделок по продаже или покупке (в какое точно время исполняются по бид и аск).
Аск – это назначенная продавцом цена, по которой он может продать актив. Бид – это ценовой уровень, на котором в сделку готов вступить покупатель предложенного инструмента.
Рассмотрим, как отображаются выполненные сделки на графике футпринт.
Рис. 1. Стакан заявок и лента ордеров
Эта информация как бы пишется самими рынком – ведь покупки и продажи как раз и двигают котировки. Можно сказать другими словами – колебания котировок происходят в результате преобладания продавцов над покупателями (вниз) или покупателей над продавцами (вверх).
Та прописная истина, что на каждого продавца на рынке есть свой покупатель, известна каждому участнику торгов. Любой аукцион начинается с того, что покупатель принимает условия, предложенные (оффер) продавцом или наоборот. И принятие каких бы то ни было условий происходит под давлением быков или медведей.
На графике наличие давления с обеих сторон можно отобразить в виде объёма, проторгованного по аску или по биду.
Рис.2 Распределение объёма по бидам и аскам в программе ATAS
Возникают уже знакомые нам сопротивления и поддержки. Верхние уровни, где предложение превышает спрос и новые заявки на покупку могут быть удовлетворены с помощью выставленных чуть выше лимитных ордеров, резко снижают активность тех участников, которые как раз и поднимали котировки вверх.
Ход вверх будет остановлен, лишь только спрос на актив будет погашен предложениями. Торг готов вступить в фазу флета – боковых колебаний без явных трендовых движений, если попытки выкупить предложенные вверху активы новые участники не в состоянии.
Лента покажет в этом случае, что инициатива становится уделом продавцов, так как объёмы сделок по аску меньше чем исполненные заявки по биду. В этом случае пробоя уровня сопротивления не произойдёт. Наступят торговые операции в пределах определённой зоны – канала.
Итак, выставленные на каком-то уровне лимитные ордера способны остановить движение. А причиной движений являются именно рыночные ордера, которые и находят отображение в ленте.
Рис. 3 График футпринта (нажмите на фото чтобы увеличить)
График футпринта (Рис.3) дает отображение тех сделок, которые проводились на всех уровнях цены по бидам и аскам. Вдобавок ещё показан горизонтальный срез наторгованного объёма, что даёт возможность наблюдать распределение и накопление активов в реальном времени.
Футпринт графически показывает ту объёмную информацию, которая характеризует буквально каждый уровень. С его помощью можно отследить, точные места накоплений активов и их распределений. Лишь график футпринта способен так точно показывать активность продавцов и покупателей в каждые момент времени.
Рис. 4 Зависимость движения котировок от объёмов сделок
Там, где на уровне встречи быков с медведями возникает большой объём, там происходят двухсторонние большие сделки, так найдена та справедливая цена, к которой и стремился рынок в своём движении.
Лишь новый дисбаланс спроса и предложения заставит график начать новых ход.
Котировки активов движутся направленно за счёт рыночных ордеров. А вот заявки лимитные способны остановить это движение. В момент срабатывания их следует уделять внимание наибольшему объёму в баре. Остановки и развороты происходят там, где на важном уровне образуются большие объёмы.
Как научиться читать фунтпринт, вы сможете узнать из нашей статьи “Учимся читать футпринт: что нужно знать каждому новичку”
График футпринт для русскоязычных трейдеров стал доступен относительно недавно, хотя сам футпринт существует с середины 80-ых.
Доступ к футпринту я получаю с помощью сервиса StockChart.ru.
Выражаясь научным языком график футпринт – это агрегированная лента ордеров. Отдельные ордера участников рынка обрабатываются и распределяются внутри каждой свечи по цене и объему.
Рассматривая график футпринт, вы будете наблюдать прямоугольники различной длины, это так называемый профиль горизонтального объема. Длина полос зависит от количества контрактов, которые прошли по данной цене.
Также, вы можете заметить два столбика с цифрами. Левый столбик – количество продаж, правый – количество покупок.
Благодаря этому свеча приобретает так сказать 3D-эффект, когда всю борьбу покупателей и продавцов видно невооруженным взглядом.
Отличия такого графика от классических свечей хорошо видны на двух картинках ниже.
Первая картинка иллюстрирует график японских свечей без футпринта. На таком графике трейдер может анализировать величину движения, наносить уровни, а по теням свечей определять моменты остановки текущего движения.
Однако, при добавлении объемов на график, картина резко меняется. График становится более информативным.
Теперь трейдер может выявлять зоны борьбы между покупателями и продавцами, а также отслеживать перемещение этих зон. Это позволяет с большей точностью определять, что именно происходит на рынке.
В качестве примера рассмотрим два паттерна по футпринту и возможные решения трейдера в момент их появления.
Простые паттерны по футпринту
Первый паттерн внешне напоминает латинскую букву P, его так и называют паттерн «пи». Узкое тело в нижней половине и широкая часть в верхней, свеча растущая без больших теней.
Этот паттерн говорит трейдеру о том, что продавцы выходят из своих позиций. Его следует рассматривать только в том случае, если перед его образованием было нисходящее движение.
Если же паттерн «P» появляется во флете или в моменты роста цены, то такой паттерн не используется.
Второй паттерн напоминает латинскую букву «b», и его называют аналогичным образом – «би». Узкое тело в верхней половине свечи, широкое тело в нижней, свеча нисходящая.
Этот паттерн говорит о выходе покупателей из своих позиций. Появление такого паттерна после фазы роста, сообщает трейдеру об окончании движения.
Паттерны «b» и «P» являются прекрасными точками выхода из сделки. Благодаря им трейдер всегда знает, когда следует закрыть позицию. Это освобождает от самых скверных страхов трейдера: «не додержал», «передержал».
График дельты
Хочу также познакомить вас со вторым своим инструментом.
Не всегда бывает удобно анализировать футпринт только по японским свечам. У них есть свои недостатки, в частности свечки, искажают картину рынка в моменты низкой волатильности. Поэтому вместо свечей я часто использую другой тип графика – график дельты.
Но, прежде чем я покажу вам сам график, следует рассказать что такое дельта.
График по дельте строится исходя из величины этой разницы. Обычно я использую значение 300 контрактов. Это значит, что новая падающая или растущая свеча сформируется в тот момент, когда разница между покупками и продажами составит 300 контрактов.
На картинке сверху можно увидеть сам график построенный по дельте. Он отлично фильтрует рыночный шум, который возникает в моменты низкой активности участников рынка.
Кроме того, на таком графике свечи имеют небольшие тела, появление широкой тени – это редкость для графика дельты.
Но главное достоинство графика дельты – это появление футпринт паттерна – «Сигналка». Так я называю паттерн, по которому захожу в сделку. На картинке ниже вы можете видеть пример.
«Сигналка» образуется следующим образом: для того чтобы продавать свеча должна быть падающей и у неё не должно быть нижней тени. Максимальный объем должен находиться в верхней половине, а лучше в верхней трети. Остальная часть свечи должна быть узкой.
Для покупок все в точности наоборот – растущая свеча, максимальный объем в нижней половине свечи, само тело узкое.
Как видите, график футпринт обладает широчайшими возможностями по анализу рынка и поиска точек входа/выхода. Он одинаково полезен и для тех, кто торгует внутри дня и для тех, кто торгует позиционно.
Кроме футпринта по споту и фьючам, предлагаю сделать общий расчет коэффициента put/call на квартальный РТС. Достаточно интересный индикатор, не сложно реализуется. Сам вручную устал уже ежедневно высчитывать дельту. грубо говоря, добавить к графику футпринта опционально подключать накопленную дельту за день по put/call в сумме, и дельту за временной интервал.
Подробнее в инете по запросу: коэффициент пут/колл
Похоже, это анонс новой функциональности, которой пока что нет.
И картинка не соответствует описанию: дельта каждого кластера разная, а не одинаковая (+/-).
Dividend. Не понял. А в верху что, как не график дельты? Напишите разъяснение, что это.
Bartenev опционы сейчас точно не в приоритете, пока главное понять, нужны ли пользователям западные рынки и стоит ли развивать это направление.
Dividend вы пишите Честно говоря, тот же АТАС я одно время покупал только из-за наличия там такого типа графиков.
Вопрос какой тип графиков вы имеете в виду?
ruticker, так и называется он в АТАСе: Delta chart
информативен он достаточно. Т.е. новая свечка появляется тогда, когда дельта достигает величины +/-2000 лотов. Он, как понятно, нелинейный по времени.
а более подробная информация есть, со скриншотами, возможно мануал
вот здесь: http://support.orderflowtrading.ru/topics/459-periodyi-i-tipyi-grafikov/
От чего зависит расцветка графика дельты, т.е. при каких условиях накопительная дельта и дельта (ask-bid) меняют свой цвет от очень зеленого до очень красного? Какая математическая зависимость? Такая зависимость на всех тикерах?
А максимальное значение определяется за какой интервал времени для накопительной дельты и дельты (ask-bid)? Например, допустим я выбираю промежуток времени месяц и период 1 день, то в первый день дельта не может быть максимальной и соответсвенно очень красной или зеленой. Отсюда возникает вопрос с какой максимальной дельтой сравнивается дельта за день и накопительная дельт и соответсвенно какой им присваивается градиент? Хочется понять принцип раскраски. В Вашем ответе выше не все понятно.
из набора значений накопленной дельты, тот же алгоритм
Как работают графики футпринт. Режимы футпринт, и для чего они нужны?
В этой статье для начинающих разберемся:
Начни пользоваться ATAS абсолютно бесплатно! Первые две недели использования платформы дают доступ к полному функционалу с ограничением истории в 7 дней.
Что такое футпринт и кластер?
Футпринт – это графическое или табличное отображение проторгованного объема на каждом уровне цены. Футпринт состоит из трех частей, и в режиме реального времени показывает трейдерам:
В некоторых источниках футпринт называют кластерами, а анализ – кластерным. Суть не меняется.
Этот метод появился всего 20 лет назад, и на сегодняшний день он – намного современнее технического и фундаментального анализа. Уникальность и полезность футпринта заключается в том, что трейдер может анализировать не только вертикальный объем за определенный промежуток времени, но и горизонтальный объем, проторгованный на каждом уровне цены.
Технически кластер – это набор ячеек с важной информацией. Каждому уровню цены на определенном временном промежутке соответствует своя ячейка. В кластере трейдер видит, что происходило внутри бара.
То есть, в каждом кластере, кроме стандартных 4 точек – High, Low, Close, Open, – еще есть данные об объеме для каждого уровня цены. Важно понимать, что в кластерах трейдеры видят рыночные ордера, исполненные за счет лимитных ордеров.
Какие виды футпринта есть в ATAS?
В ATAS есть 25 видов футпринта. 5 основных видов и дополнительные визуальные настройки в каждом виде.
Разберем ниже каждый из 5 основных видов.
Футпринт вида Volume включает в себя 6 вариантов отображения кластеров. Данный вид футпринта показывает суммарный объем по бид и по аск, проторгованный на каждом уровне цены. Объем может быть одноцветным без выделения покупателей и продавцов. Или он может быть разноцветным (красным и зеленым) – в зависимости от того, было на этом уровне цены больше продавцов или покупателей.
Преимущества этого вида футпринта:
Пример на 5-минутном графике фьючерса mini Dax. В точке 1 продано 77 контрактов 44 сделками, а в точке 2 продано 54 контракта 12 сделками. С большой вероятностью – в точке 2 более серьезные игроки.
Футпринт вида Trades – включает в себя 5 вариантов отображения кластеров. Этот футпринт показывает количество сделок на каждом уровне цены. По цвету ячеек можно увидеть, были это продажи или покупки. Еще по уменьшению количества сделок при возврате к уровню сопротивления/поддержки можно заметить тесты. Тест уровня дает возможность войти в сделку с минимальным уровнем риска.
Футпринт вида Time – включает в себя 4 варианта отображения кластеров. Этот футпринт показывает сколько секунд цена удерживалась на каждом уровне. Единица обозначает одну секунду. Трейдерам удобно анализировать, какие уровни цена пробегала быстро, а на каких останавливалась, то есть выделены импульсные движения и консолидации. Еще этот вариант футпринта может быть интересен на графиках, которые не привязаны ко времени – например, range, reversal или тиковых.
Футпринт вида Bid*Ask ( что такое бид и аск ) – включает в себя 7 вариантов отображения кластеров. Этот футпринт показывает объем, проторгованный отдельно по бид и отдельно по аск. Можно настроить табличную или графическую форму. Еще можно настроить расположение бидов и асков рядом или с двух сторон от центральной оси.
Преимущества этого варианта футпринта:
Футпринт вида Delta (что такое дельта ) – включает в себя 3 варианта отображения кластеров. Этот футпринт показывает дельту, то есть разницу между рыночными покупками и продажами. Также здесь можно совместить дельту и объем. В этом варианте трейдерам удобно анализировать поглощения – то есть, большие объемы без движения цены.
Настройки футпринта
Отображение в режиме футпринта настраивается в верхнем меню. После выбора кластеров, появляется боковое меню с вариантами футпринта. Настройки – гибкие и понятные, и не требуют больших усилий.
Паттерны футпринта
Футпринт сам по себе не является торговой системой, с его помощью трейдеры ищут повторяющиеся закономерности, которые срабатывают при определенных рыночных условиях. Но всегда необходимо учитывать контекст, и получать подтверждение.
Паттерн P после локального нисходящего движения предупреждает о том, что продавцы могут выходить из своих позиций, и покупают рыночными ордерами. Таким образом продавец может фиксировать прибыль, так как для закрытия открытой позиции на продажу, нужно купить. Если покупки совершаются маркет ордерами, то мы можем видеть рост цены и объема в кластерах с положительной дельтой. Но всегда важно помнить, что сделка происходит, когда рыночные покупки встречаются с лимитными продажами. Если это новые лимитные ордера на продажи – возможно, цена продолжит снижаться. Если рассматривать этот бар как разворотный – необходимо дождаться подтверждения следующими барами.
При восходящем тренде этот паттерн подтверждает силу движения, потому что объемы двигаются вместе с ценой.
Пример. На 800-тиковом графике фьючерса на золото GC красными цифрами 1 и 2 мы выделили P-бары, подтверждающие рост цены.
Паттерн Ь после локального восходящего движения предупреждает о том, что покупатели выходят из своих позиций и продают рыночными ордерами. Здесь фиксируют прибыль. Но опять же важно помнить, что сделка происходит, когда рыночные продажи встречаются с лимитными покупками. И если это новые лимитные ордера на покупку, возможно цена будет расти и дальше. Если этот паттерн рассматривать как краткосрочный разворот – необходимо дождаться подтверждения.
При нисходящем движении такие бары подтверждают тренд, потому что объемы двигаются вместе с ценой. В примере выше черной цифрой 3 мы выделили b-бар, который появился на вершине, скорее всего – это фиксация прибыли.
Поглощение – формирование огромного объема без значительного движения цены. Пример на range-графике (4) фьючерса E-mini S&P 500.
Покупок гораздо больше, чем на предыдущих барах, но цена не смогла двинуться выше. По длинной тени дельты в нижней части графика видно, что продавцы в этой свече одержали победу.
No demand, или Нет Спроса – постепенное иссякание объема покупок на максимуме баров после восходящего тренда. В предыдущем примере мы выделили этот паттерн точкой 2. После поглощенных покупок в точке 1, покупатели не хотят больше открывать длинные позиции. Цена должна откатиться от уровня поглощения, чтобы собрать новых покупателей.
No supplyили Нет Предложения – это аналогичный паттерн, только на новом минимуме дня. В этом случае больше нет желающих продавать, и появляются покупатели, которые разворачивают локальный нисходящий тренд.
Преимущества и недостатки футпринта в торговле
В качестве подведения итогов данной статьи, приведем таблицу сравнения преимуществ (коих значительно больше) и недостатков футпринта.
До начала электронных торгов невозможно было представить кластерный график таким, какой он есть сегодня, потому что все необходимые данные для этого не предоставлялись биржами и поставщиками данных. Онлайн трейдинг сегодня предоставляет совершенно новый, расширенный поток данных с биржи. Разработчики торговых платформ получили широкие возможности для создания новых видов представления биржевой информации для улучшения понимания и простоты интерпретации происходящего на финансовых рынках. Футпринт (с англ. Footprint – след, отпечаток) или кластерный график – это прогресс в представлении торговой информации.
Сопоставимой с этой инновацией является торговый стакан (DOM), который сегодня используют многие трейдеры. Это в коренным образом изменило то, как трейдеры совершают операции. Футпринт в свою очередь обеспечивает такой же уровень понимания цены, но в форме графического интерфейса.
Начни пользоваться ATAS абсолютно бесплатно! Первые две недели использования платформы дают доступ к полному функционалу с ограничением истории в 7 дней.
Введение в футпринт
График Футпринт делает рынок более прозрачным. Понятие прозрачности рынка последнее время стало как клише, но с кластерным графиком это действительно правда. До создания Футпринта, графики отображали только информацию об изменении цены и были лишены дополнительных данных, но теперь это воспринимается как должное. Цель графика Футпринт – взять все данные о торгах на бирже и организовать их в логическом порядке, создавая лучший способ наблюдения за рынком.
Естественным образом кластерный график Футпринт создает структурированное представление данных, полученных от биржи и позволяет видеть:
Футпринт структурирует данные полученные от биржи через разделение объема покупателей и продавцов на ценовых уровнях. Это дает лучшее представление для оценки и анализа причин рыночных колебаний в контексте объема. Конечная цель состоит в том, чтобы обеспечить простой, легкий для чтения интерфейс, где трейдеры могут более быстро интерпретировать происходящее на рынке и активно принимать торговые решения. Это может привести к трем торговым решениям:
Кстати, последнее может оказаться самым ценным из всех, оно является наиболее часто цитируемой выгодой среди пользователей кластерного графика.
Кластерный график и механика рынка
Есть только два варианта классификации трейдера, который хочет заключить сделку – агрессор и не агрессор. Фактически каждую сделку на рынке инициирует агрессор своим рыночным ордером, который исполняется за счет лимитного ордера не агрессора. Футпринт дает количественную оценку и показывает силу, с которой покупатели и продавцы “давят” друг на друга. Эта сила/энергия отражается в количестве и направлении проторгованного объема, проходящего в рынке. График Футпринт отслеживает эту активность и создает самую удобную из возможных, визуализацию потока ордеров.
До создания Кластерного графика Футпринт, объем отображался только в виде баров на горизонтальной гистограмме в нижней части графика. Здесь Футпринт начал революцию в способе отображения рыночного объема. Вместо использования простого объема по времени, используются данные для отображения объема по цене. Теперь у нас есть возможность видеть объем по вертикали (шкала времени) и по горизонтальной (шкала цен). Эта возможность добавляет новое измерение и помогает нам видеть время и цены где объемы накапливаются, а где нет.
